X-Energy 상장 이슈 코멘트

4/24 X-Energy의 나스닥 상장이 이루어졌고 IPO 가격은 $16~$19 예상에서 $23로 상장, 상장 첫날 종가가 $29.2로 약 27% 상승했다. Up-C 구조로 X-Energy, Inc와 XERC의 지배구조가 분리되며, X-Energy, Inc의 지분은 66.9%로 추정되고 XERC는 33.1%를 보유하는 구조이나 IPO 인수단의 옵션 행사로 X-Energy, Inc의 지분은 67.3%까지 상승 가능하다. DL이앤씨는 2023년 1월 X-Energy 전환사채 Series C-2 Notes에 약 $2,000만을 투자해 약 350만주를 확보했고, 상장으로 평가이익은 약 700억 원 추정된다. 지분가치는 옵션 행사와 Class B의 Class A 전환 여부에 따라 1.28%로 약 $9,930만(1,470억 원) 또는 0.87%로 약 $6,770만(1,000억 원)으로 제시된다. 또한 33년 이후 연간 2,000억 원 이상의 영업이익 달성 가능성과 X-Energy와의 협업을 통한 SMR 사업 진출로 향후 성장 여력이 크다는 시나리오가 제시된다.

AI가 작성한 요약입니다. 수치와 해석은 원문을 대조해 확인하세요.

• - X-Energy의 상장은 $23로 시작해 첫날 종가 $29.2로 약 27% 상승했다.
• - Up-C 구조로 X-Energy, Inc와 XERC의 지배구조가 분리되며 X-Energy, Inc의 지분은 66.9%(후 옵션 행사 시 67.3%까지 상승 가능), XERC는 33.1% 보유로 추정된다.
• - DL이앤씨는 2023년 1월 X-Energy 전환사채 Series C-2 Notes에 약 $2,000만 투자해 약 350만주를 확보했고, 상장으로 평가이익 약 700억 원이 추정된다.
• - 지분가치는 옵션 행사 및 Class B→Class A 전환 여부에 따라 1.28% (약 $9,930만(1,470억 원)) 또는 0.87% (약 $6,770만(1,000억 원))로 제시된다.
• - 33년 이후 연간 2,000억 원 이상의 영업이익 가능성과 SMR 사업 협력으로 DL이앤씨의 향후 성장 여력이 주목된다.