목전에 둔 상방 변곡점

2Q26P 매출액 5.7조원(+5.8% 이하 YoY), 영업이익 5,591억원(+58.1%)으로 컨센서스를 소폭 상회했다. 원/유로 환율 상승과 판가 인상, 저가 원재료 투입이 겹친 것이 수익성 개선의 주요 요인이었다. 4대 시장 밖 매출은 1분기 중동 지정학 리스크로 위축됐다가 회복해 타이어 매출 증가분의 2/3를 차지했다. PCLT 내 18인치 이상 비중은 49.5%로 전년 동기 대비 +2.2%p 개선됐다. 또한 헝가리 법인의 유로화 자산 평가손실이 상반기 누적 690억원 발생하며 지배순이익이 컨센서를 하회했다.

AI가 작성한 요약입니다. 수치와 해석은 원문을 대조해 확인하세요.

• - 2Q26P 실적은 판가 인상과 저가 원재료 투입, 원/유로 환율 상승의 조합으로 컨센서스를 소폭 상회했다.
• - 4대 시장 밖 매출은 중동 리스크로 한때 위축됐으나 회복됐고, 타이어 매출 증가분의 2/3를 차지했다.
• - PCLT 내 18인치 이상 비중은 49.5%로 전년 동기 대비 +2.2%p 개선됐다.
• - 헝가리 법인의 유로화 자산 평가손실이 상반기 누적 690억원 발생하며 지배순이익이 컨센서를 하회했다.
• - 3Q26F는 매출 5.8조원(+7.7%), 영업이익 5,263억원(-10.2%)으로 전망되며, 2분기 급등분이 3분기에 반영되면서 원가 부담이 가중될 것으로 보인다.