철강과 리튬 사업의 체력 개선 확인!

2Q26 매출액은 19.3조원, 영업이익은 8,187억원으로 시장컨센서스를 상회했고 철강 판매는 836만톤(YoY +2.3%, QoQ +0.9%)을 기록했다. 탄소강 ASP는 4.2만원/톤 상승했고 고로 원재료 투입단가는 2.6만원/톤 상승에 그쳐 스프레드가 확대되었다. 리튬사업은 포스코아르헨티나가 최초로 흑자전환했고 포스코필바라리튬솔루션도 적자폭이 크게 축소되었으며 해외 철강 자회사들은 전분기와 유사한 이익을 기록했다. 3분기에는 철강부문은 양호하나 기타 사업부문 다소 부진이 예상되며, 3분기 영업이익은 7,284억원(YoY +14.0%, QoQ -11.0%), 고로 원재료 투입 단가 2.5만원/톤 상승 및 철강 스프레드의 소폭 확대가 전망되고, 리튬가격은 단기 조정에도 불구하고 중장기 공급부족으로 상승이 예상되어 리튬사업의 가치가 점차 부각될 것으로 보이며, 상장 자회사 지분을 약 50% 수준까지 유동화해 자사주 매입/소각 등 주주가치 재고를 추진할 계획이 있다.

AI가 작성한 요약입니다. 수치와 해석은 원문을 대조해 확인하세요.

• - 2Q26 실적이 매출액 19.3조원, 영업이익 8,187억원으로 시장컨센서스를 상회했고 철강 판매가 836만톤으로 증가하며 수익력 개선이 확인됐다.
• - 리튬 부문 흑자전환 및 적자폭 축소로 리튬사업의 가치가 점차 부각되고 있으며 포스코아르헨티나의 흑자전환이 견인했다.
• - 3Q 전망은 철강은 양호하나 기타 부문은 다소 부진 예상, 3Q 영업이익은 7,284억원으로 YoY +14.0%, QoQ -11.0%이며 원재료 투입단가 상승과 스프레드 확대로 이익방향이 좌우될 것으로 보인다.
• - 주주가치 재고를 위한 상장 자회사 지분 약 50% 유동화 계획이 주가에 긍정적 요인이 될 가능성이 있다.