삼성전기 · 기업 분석
2026년: MLCC 쇼티지 시나리오
리포트 핵심 요약
AI 요약## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: 매수(유지) - 목표주가: 305,000 원 (상향) ## 핵심 투자 포인트 1. MLCC 쇼티지 진입할 경우, ASP 및 수익성 도약 가능 2. FCBGA 의 수급도 개선될 수 있다. 특히, 미국 인텔이 부활에 성공할 경우 기판의 가격 반등도 기대 3. 북미 상업용 휴머노이드향 카메라 단독공급, 자율주행 이미지센서 모듈, 유리기판 및 실리콘캐패시터 등이 차세대 AI 부품으로 돋보인다 ## 주요 실적 및 전망 - 2025E 매출액: 11,283 십억원; 2026E 매출액: 12,457 십억원; 2027E 매출액: 13,430 십억원 - 2025E 영업이익: 904 십억원; 2026E 영업이익: 1,177 십억원; 2027E 영업이익: 1,421 십억원 - 2025E 순이익(지배주주): 668 십억원; 2026E 순이익: 908 십억원; 2027E 순이익: 1,094 십억원 - 2025E EPS: 8,407 원; 2026E EPS: 11,678 원; 2027E EPS: 14,096 원 - 2025E PER: 25.9배; 2026E PER: 18.6배; 2027E PER: 15.4배 - 2025E PBR: 1.8배; 2026E PBR: 1.6배; 2027E PBR: 1.5배 - 2025E EV/EBITDA: 8.8배; 2026E EV/EBITDA: 7.3배; 2027E EV/EBITDA: 6.3배 - ROE %: 7.2 9.3 10.3 - 배당성향 %: 20.9 15.0 12.4 ## 추가 메모 - SK증권 유니버스 투자등급 비율(2025년 10월 28일 기준): 매수 91.93% 중립 8.07% 매도 0.00%
AI가 작성한 요약입니다. 수치와 해석은 원문을 대조해 확인하세요.
증권사 원문 PDF 확인 ↗핵심 인사이트
AI 추출- - MLCC 쇼티지 진입할 경우, ASP 및 수익성 도약 가능
- - FCBGA 의 수급도 개선될 수 있다. 특히, 미국 인텔이 부활에 성공할 경우 기판의 가격 반등도 기대
- - 북미 상업용 휴머노이드향 카메라 단독공급, 자율주행 이미지센서 모듈, 유리기판 및 실리콘캐패시터 등이 차세대 AI 부품으로 돋보인다
이 리포트에 언급된 종목
표시 기준최선호주는 이 리포트에서 추출한 선정 표시입니다. 일반 언급과 구분하며, 여러 리포트의 누적 순위나 현재 매수 추천을 뜻하지 않습니다.
발행 당시 목표가305,000원
매수
동일 종목의 반복 언급은 묶었습니다. 목표가가 서로 다르면 원문 확인이 필요합니다. AI 추출 내용은 원문과 대조해 주세요.
이 기업의 다음 리포트도 궁금하다면
앱에서 관심종목으로 저장하세요.