대신증권 리포트

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 280,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 25년 미국향 매출 확대 본격화: 변압기 증설, 배전기기 유통망 확보 2. 새로운 미국 모멘텀: Xai 및 빅테크 3개와 배전반...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 390,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1. 2025년 내수소비 위축 우려가 존재하나 쿠팡 거래 재개 효과로 온라인 채널 중심 국내 가공식품 성장 예상 2. 해외는 견...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: 없음 - 목표주가: 표기되지 않음 ## 핵심 투자 포인트 1) SK그룹 투자 시너지(SK온 등 계열사 대상 로봇 자동화 수주 가능성) 2) 신규 계약 증가와 청라 신사옥 확장에 따른 외형 성장 ...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy 유지 - 목표주가: 360,000원으로 44% 상향 - 6개월 목표주가: 360,000 참고: 원문에 따르면 “투자의견 매수 유지, 목표주가 360,000원으로 44% 상향”으로 제시되었...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 290,000원 - 6개월 목표주가: 290,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 25년도 탄소섬유+아라미드 이익추정치 하향하며 목표주가 -19.4% 조정 2. 타이어코드 ...

대신증권의 IT 리포트는 AI 중심의 2025년 IT 실적 전망을 긍정적으로 제시하며, 4분기 확정 실적 발표가 진행 중인 대형 IT기업들의 움직임을 주목한다. 4Q24 실적은 컨센서스를 하회할 가능성이 언급되지만, AI 중심의 반도체/...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 37,000원 - 6개월 목표주가: 37,000 (참고: 원문에 따르면 “투자의견 매수, 목표주가 37,000원 유지” 및 “6개월 목표주가 37,000”으로 제시) ##...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 30,500원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1) 12M FWD EPS 2,462원에 PER 13배 적용(최근 5년(19~23) 평균 하단) GP 증가율 23년 11%. 24...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견 BUY, 목표주가 180,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1. K뷰티의 글로벌 침투율 확대에 따라 2025년에도 국내 인디브랜드사의 수출 호조 지속되며 국내법인 견조한 외형 성장 전망 2. ...

대신증권은 보험 업종의 4Q24 실적이 커버리지 5사 합산 1.02조원으로 컨센서스 대비 대폭 하회할 것으로 전망한다. 독감으로 인한 예실차손실 확대, 폭설로 인한 자동차보험 손해율 상승, 연말 계리적 가정 변경에 따른 손실계약비용 반영...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: BUY 유지 - 목표주가: 150,000원(-11%) ## 핵심 투자 포인트 1) 내수 소비 둔화가 지속되고 제로시장 경쟁이 심화로 음료 매출 성장률 둔화는 아쉬운 상황이나 동사의 경쟁력이 훼손...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견 Buy - 목표주가 110,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1. 25년 티빙과 F/S의 실적 개선 등 OP 2.7천억원(+1.3천억원 yoy) 전망 2. CJ E&M과 CJO의 합병 Pro-...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 130,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1. 4Q24 영업이익 1,505억원으로 시장 기대치 부합 전망 2. 택배는 경기 및 내수 소비 둔화로 부진하지만, CL부문의 ...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: MarketPerform - 목표주가: 56,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. SOTP 방식 적용. 영업자산 가치. 3.6조원, 투자자산 지분가치 1.6조원 추정. 2. 1) 영업자산 가치:...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 260,000원 - 현재 주가: 202,000원 (25.01.10) ## 핵심 투자 포인트 1) 4Q, 견조한 본업과 비용 효율화 지속. 컨센 부합하는 실적 전망 2) 견조...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 14,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1. 4Q24 실적 프리뷰 및 일회성 비용 이슈 제거 시 이익 개선 - 4Q24 매출 3.9조원(+2% yoy), OP 1....

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 77,000원 유지 - 핵심 문구: 25년 예상 별도 EBITDA 4.5조원에 EV/EBITDA 4.9배(최근 5년, 19~23년 평균) 적용 후 자회사 가치를 합산한 SOT...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 190,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 소비 경기 위축 불구 백화점 부문의 일회성 비용을 제거하면 선전. 2. 센트럴시티, 신세계까사 등 계열사 대부분의 안정적 손익 ...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: BUY - 목표주가: 60,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 지누스 턴어라운드 기조 지속 및 자회사 실적 개선으로 2025년 안정적인 이익 증가 추이 지속 전망 2. 백화점 본업 상황은 경쟁...

## 투자의견 및 목표주가 투자의견 BUY를 유지하며 목표주가를 73,000원(2025년 예상 P/B 0.3배)으로 하향(-18%). ## 핵심 투자 포인트 1. 백화점 믹스 악화로 손익 부진 전망 2. 주요 자회사 적자폭 축소 전망 ...