대신증권 리포트

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 54,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1) 2Q25 완성차/부품 관세 부과에 따른 우려 정점 통과할 경우, 업종 주가 회복되는 가운데 Outperform 가능한 업체라...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 175,000원 - 6개월 목표주가: 175,000원 ## 핵심 투자 포인트 1) 기업가치 관점 - 국내 소송 리스크를 감안하더라도 저평가되어 있다고 판단하며, 25년에는 ...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견 매수(Buy), 목표주가 29,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1) 25년 TV 광고 회복에 따른 편성 증가와 NFLX 계약 등으로 실적 개선 전망 2) OTT로 수익 다변화. 1Q25 N...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 120,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 1분기 사상 최대 실적 달성, 1Q25 지배주주 순이익 4,584억원(QoQ +361% YoY +34.7%) 역대급 2. ’25...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: MarketPerform - 목표주가: 23,000원 - 코멘트: 시장수익률 유지, 목표주가는 23,000원으로 4.5% 상향 ## 핵심 투자 포인트 1) 목표주가 상향은 2025년~26년 실적...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Marketperform - 목표주가: 180,000원 - 6개월 목표주가: 180,000 - 현재주가: 158,500 - 표 1에 의한 적정 주가: 179,822 - Target PER: 19....

## 투자의견 및 목표주가 - 제시일자: 25.05.10 - 구분 Buy(매수) Marketperform(시장수익률) Underperform(매도) - Adj. Price Adj. Target Price - 25,000 - 비율 92.6...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 440,000원 상향(+25.7%) ## 핵심 투자 포인트 1. 인상적인 국내 이익률 기록 - 연결 영업이익 1,136억원(+69.6% yoy) 기록. 컨센서스 크게 ...

대신증권은 보험 업종의 수익성 개선과 배당 매력에 주목하며 5대 보험주를 Buy로 제시했다. 1Q25P 손해보험 4사 합산 순이익은 1.87조원으로 컨센서스를 상회했고, CSM 조정액의 큰 전환과 기말 CSM잔액 증가로 이익 기여가 확대...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견 BUY를 유지하며 목표주가를 200,000원으로 상향(+18%) (12개월 Forward P/E 10배) ## 핵심 투자 포인트 1. 1분기 백화점 부문 실적 다소 아쉬웠지만 어려운 경기 여건 속...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: MarketPerform - 목표주가: 430000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 1Q25 실적 호조 및 수익성 - 매출 1,169억원(YoY +56.5%, QoQ +13%), 영업이익 4...

- 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 230,000원((+10%) 상향) - 핵심 투자 포인트 1) 국내와 동남아 법인이 전사 성장 동력으로 자리잡으며 견조한 실적 지속. 국내는 CAPA 증설(24년말...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 350,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1. 1분기를 저점으로 실적 회복세 전망. 국내 식품 불확실성은 존재하나 해외 식품 성장세를 이어갈 것으로 예상하고 수익성도 원...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 35,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 1Q25 영업이익 3.75조원(+189% YoY)으로 컨센서스 소폭 하회 2. 25년 연결기준 매출액 96.46조원(+2.6%, ...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 60,000원 - 12MF EPS 3,663원에 Target PER 16.4배 적용. 동사의 ‘21~‘23 평균 PER 대비 10% 할인한 수준. 동사의 낮은 신작 hit r...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 47,000원 - 상향(+11.9%) ## 핵심 투자 포인트 1) 1Q25 실적(연결) - 매출액 6,901억원(+26.8% yoy), 영업이익 582억원(+48.2%...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 110,000원 - 6개월 목표주가: 110,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 1분기 부진 요인 및 영향 - CL부문의 매출이 큰 폭으로 증가하였으나, 물량 확대에...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 980,000원 - 비고: 6개월 목표주가 980,000원, 타깃 PER 30.0배를 적용하고 신규발행주식 598만주(증자비율 12.78%)를 반영하여 희석. EPS 202...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 100,000원(유지) - 추가 정보: - 12MF EPS: 3,471원 - 타깃 PER: 30.0배 - 타깃 PER은 유럽 방위산업체 Peer 그룹의 평균 레벨을...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견 BUY 상향, 목표주가 105,000원(12개월 Forward P/E 12배)으로 상향(+36%). ## 핵심 투자 포인트 1. 25-26년 실적 상향에 따른 것임 올해부터 G마켓 글로벌 PPA ...