대신증권 리포트

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 140,000원 ## 핵심 투자 포인트 1) 제품력을 기반으로 시장 지배력 강화 및 수출 확대를 통한 적극적 지역 확장 2) 본업 강화를 위한 M&A 검토 및 바이오 산업 ...

대신증권의 IT 리포트는 4월 비중확대 전략을 유지하며 스마트폰 부품 중심의 반등을 전망했다. 미국의 관세 면제 발표로 주요 IT 기기와 부품에 대한 부담이 줄고 하반기 불확실성도 해소될 것으로 보인다. 카메라모듈과 힌지 등 휴대폰 부품...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 64,000원 유지 - 12M FWD EPS 1,413원에 PER 47배 적용 수준. 최근 5년 PER 하단 평균 47배 - 현재주가: 45,500원 (25.04.10) -...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 15,000원 - 6개월 목표주가: 15,000 - 2025년 목표P/E: 11.7배(역사적 평균 밴드, 2025년~2028년 연평균(CAGR) 18% 매출 성장에 초점) 유...

투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 110,000원 핵심 투자 포인트 1) 1Q25 Preview: 매출 1.2조원(+8% yoy, -30% qoq), OP 285억원(+131% yoy, -30% qoq) 전망 2...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 110,000원 - 6개월 목표주가: 110,000 ## 핵심 투자 포인트 1) 2025년 1분기 실적은 당사 및 시장 예상을 하회할 전망으로 목표주가를 11만원으로 15....

대신증권이 발표한 증권업 리포트는 2014년 시작된 증권사 대형화의 흐름 속 규제개선이 속도감 있게 진행되고 있음을 강조한다. 핵심은 IMA 가이드라인 발표, 발행어음 운용방식 변경, 종합투자계좌(IMA) 추가 지정 등 4대 안건으로 요...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 60,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 투자의견 매수, 목표주가 60,000원, 중소형 게임주 Top-pick 유지 2. 2025 EPS 3,685원에 Target PE...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 135000원 ## 핵심 투자 포인트 1. CID 업데이트에 따른 중장기 가이던스 및 재무목표 제시 - 2025년 매출 113조(YoY +4.7%)/OP 12.4조(O...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 230,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 2026년 예상 EPS13,532원 x 목표 PER17배. 목표 PER은 미국/유럽 전력기기업체의 2025F 평균 PER20배 ...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: N.R - 목표주가: N.R ## 핵심 투자 포인트 1. 배전/통신 케이블 전문 기업으로 24년 매출액 기준 전력사업부가 전체 89%, 통신사업부가 11%를 차지하며, 전력사업부는 고압부터 중저...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 375,000원 - (목표주가는 2026FEPS20,327원에 목표 PER16배 적용. 목표 PER은 미국/유럽 전력기기업체의 2025F평균 PER20배 대비 20%할인.) ...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견 Buy - 목표주가 540,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. 초고압 변압기 부문의 경쟁력 등을 바탕으로 미국 및 유럽향 초고압 변압기 수주 확대 지속 전망 2. 국내 및 해외 변압기 생산능력은...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견 Buy - 목표주가 132,000원 ## 핵심 투자 포인트 1. LS Electric - 2Q25 LS Electric, 2H26 LS전선, 2027년 LS MnM, LS 아이앤디 순서의 실...

대신증권은행 리서치에 따르면 1Q25 5대 은행의 합산 순이익은 4.9조원으로 컨센서스에 부합할 것으로 예상된다. CET1 비율은 전반적으로 상승했지만 연체율도 함께 상승해 대손비용이 증가할 가능성이 높다. PF 충당금 완화에도 불구하고...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 120,000원 - 6개월 목표주가: 120,000원 - 2025년 목표 P/B: 0.94배 - 하향(7.7%) ## 핵심 투자 포인트 1) 1Q25 실적 요약 - 매출(1...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 5,000원 유지 ## 핵심 투자 포인트 1. 2025년 1분기 영업이익은 1,038억원으로 기대치 상회할 전망 2. 2025년 연간 영업이익 추정치를 5,404억원으로 상...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: Buy - 목표주가: 50,000원 유지 - 6개월 목표주가: 50,000 SOTP 평가 방식으로 산출. DL케미칼(연결) 2.8조원, DL에너지 1.6조원 ## 핵심 투자 포인트 1) 1Q2...

대신증권의 은행 산업 리포트는 1Q25 합산 순이익이 4.9조원으로 컨센서스 부합이 기대되며 CET1 비율이 상승하는 반면 연체율도 함께 상승하는 점을 주목한다. 은행 5사 모두 탑라인은 양호하나 연체율 상승에 따른 대손비용 증가가 예측...

## 투자의견 및 목표주가 - 투자의견: BUY - 목표주가: 210000원 - 6개월 목표주가: 210,000 ## 핵심 투자 포인트 1. "K뷰티의 글로벌 침투율 확대로 견조한 수주가 지속되고 CAPA 증설 효과로 국내법인의 견조한...